การหยุดขาดทุนในตลาด

ได้ยินมาเยอะเกี่ยวกับ“การหยุดขาดทุน” มีการเปรียบเทียบที่น่าสนใจหลายอย่าง ที่นี่จะแบ่งปันสองอย่าง: ในตลาดที่ไม่มีการหยุดขาดทุน เหมือนกับการขับรถที่ไม่มีเบรก สามารถออกเดินทางได้ แต่สุดท้ายแล้วจะมีปัญหาเกิดขึ้นอย่างแน่นอน มีบางคนที่ข้ามถนนด้วยตาที่ปิดสนิท โดยที่ไม่ได้ถูกรถชน ดังนั้นพวกเขาจึงคิดว่าจะข้ามถนนไปตลอดชีวิต ในตลาดแลกเปลี่ยนคือสถานที่ที่มีการควบคุมโดยการเสริมแบบสุ่ม คุณทำสิ่งที่ถูกต้อง อาจเจอกับการขาดทุน กลับกันทำสิ่งที่ผิดแล้วอาจได้กำไร คนที่ไม่หยุดขาดทุน คล้ายกับคนที่ข้ามถนนด้วยตาที่ปิดสนิท บางคนโชคดีที่อยู่รอดชั่วคราว (จนกว่าจะถูกรถชน) บางคนถูกชนเสียชีวิต และบางคนเตรียมตัวที่จะถูกชน

พฤติกรรมของมนุษย์ในการลงทุน

การไม่ยอมที่จะหยุดขาดทุนออกมา มาจากลักษณะพื้นฐานของมนุษย์: การเกลียดชังการสูญเสีย การเกลียดชังความล้มเหลว และผลกระทบจากต้นทุนที่ถูกจม สำหรับผู้ที่มีอาการเกลียดชังการสูญเสียและการล้มเหลว คำถามที่ว่าเมื่อหุ้นที่ซื้อลงทุนถูกล็อคไว้ นั้นการหยุดขาดทุนออกมาเป็นเรื่องที่ยากและเจ็บปวดมาก เพราะมันจะทำให้การขาดทุนบนกระดาษกลายเป็นการขาดทุนจริงในบัญชี (ยังจำได้ไหมใน “小狗钱钱” ที่คุณยายพูดไว้: ตราบใดที่ไม่ขาย ก็ยังไม่ถือว่าขาดทุนจริง...) ภายใต้ผลกระทบจากต้นทุนที่ถูกจมนั้น การตัดสินใจถัดไปในตลาดจะล้วนรอบเกี่ยวกับ: จะทำอย่างไรไม่ให้หุ้นที่ถูกล็อคกลายเป็นการขาดทุนจริงในบัญชี พวกเขาเชื่อมั่นว่าตราบใดที่ไม่ขาย สุดท้ายก็จะได้คืนมา... ลักษณะมนุษย์สามอย่างนี้ทำให้นักเก็งกำไรที่เข้าสู่ตลาดลืมความตั้งใจในการเข้ามาในตลาด — เพื่อทำเงิน (100,000 เป็น 200,000) ไม่ใช่การนับว่าเงินขาดทุนจะกลับมาอีกหรือไม่ (100,000 เป็น 100,000)

กลยุทธ์การหยุดขาดทุน

เมื่อเร็วๆ นี้ฉันเล่นเกม iOS ชื่อ Space Marshals (《太空刑警》) เกมนี้แต่ละด่านต้องฆ่าศัตรูจำนวนมากเพื่อไปยังด่านบอส ในกระบวนการนี้หากถูกฆ่าตาย ด่านทั้งหมดย้อนกลับไปเริ่มใหม่ (ไม่ว่านักฆ่าเลวร้ายไปแล้วจะมีค่ามากแค่ไหน) ดังนั้นจำเป็นต้องให้ความสำคัญกับการป้องกันมากกว่าการโจมตี ค่อยๆ ฆ่าทุกคน (ใช้หิน แซนเบ้ไปซ่อน แล้วเลือกแผนการโจมตีและเส้นทาง) แท้จริงแล้ว กลยุทธ์โจมตีที่ดีใดๆ ก็สร้างมาจากพื้นฐานของการป้องกัน ในการซื้อขายแลกเงิน ทุกครั้งก่อนทำการค้าต้องตั้งระดับหยุดขาดทุน ก่อนเปิดตำแหน่ง

วิธีหยุดขาดทุนแบบทั่วไป

วิธีหยุดขาดทุนที่ใช้กันทั่วไปในการวิเคราะห์ทางเทคนิคมีสามวิธี: 1. วิธีหยุดขาดทุนตามเปอร์เซ็นต์ เช่น วิธีหยุดขาดทุน 2% ถ้าซื้อหุ้น 10,000 หุ้นที่ราคา 50 บาท รวมทั้งหมด 500,000 บาท การเสี่ยง 2% เป็นเงิน 10,000 บาท หมายความว่าถ้าขาดทุนถึง 10,000 บาท ให้ออกมาตามเปอร์เซ็นต์วิธีหยุดขาดทุนนี้เป็นวิธีที่มีประชาชนทั่วไปใช้กันมากที่สุด อาจจะเป็นวิธีที่พ่อแม่คุณใช้ในตลาดหุ้นนี้ก็ได้ ข้อดี: ง่าย พ่อแม่ก็เข้าใจถ้าพ่อแม่ของคุณเล่นหุ้น คุณสามารถสอนพวกเขา ข้อเสีย: ความเลือกได้สูง อัตราหยุดขาดทุนไม่มีหลักฐานทางวิทยาศาสตร์

วิธีหยุดขาดทุนตามจุดสนับสนุนและต้านทาน

ในการตั้งระดับหยุดขาดทุนด้านการสนับสนุน ซื้อหุ้นไว้ก็หยุดที่เขตสนับสนุน และขายอีกด้านที่เขตต้านทาน รูปแบบการวิเคราะห์ทางเทคนิคของจุดสนับสนุนและต้านทานคือ: ขอบบนล่างของช่วงที่ตั้งอยู่ใน สมเด็จพระสันตะปาปา ราคาต่ำ ราคาสูง เส้นแนวโน้ม หรือรูปแบบหัวไหล่คู่ เป็นต้น ตัวอย่างเช่น เขตต้านทานที่ราคา 48 บาท - 50 บาท เมื่อลงทุนซื้อ 10,000 หุ้น หลังราคาผ่าน 50 บาทไปแล้วให้ซื้อต่อและตั้งหยุดขาดทุนที่ 48 บาท (หรือราคาต่ำกว่า 48 บาท) การแตะที่หยุดขาดทุน — ที่นี่เราสามารถคำนวณความเสี่ยงได้ว่า: 2*10000/10000*50=4%

การจัดการทุน

การหยุดขาดทุนตามจุดสนับสนุนและต้านทานเป็นแนวทางหลักในการวิเคราะห์ทางเทคนิค จุดสนับสนุนและต้านทานหมายถึงพื้นที่ที่ราคาทำได้ยากในการทะลุ หยุดขาดทุนตรงนี้จะมีโอกาสพลิกกลับสูง แม้ว่าราคาจะถูกทะลุไปในอนาคต แต่ก็ยังมีพื้นฐานที่ใจเราหมายถึง ข้อดี: ผลการหยุดขาดทุนมีประสิทธิภาพสูง สำหรับจุดที่ตั้งนี้ การหยุดขาดทุนมีโอกาสพลิกกลับสูง แม้ว่าราคาจะทะลุในอนาคต แต่เรายังมีความเชื่อมั่น ข้อเสีย: ไม่สามารถจำกัดระดับการขาดทุนในแต่ละรายการ

การรวมวิธีหยุดขาดทุน

การรวมวิธีหยุดขาดทุนตามเปอร์เซ็นต์และจุดสนับสนุน ถือเป็นการรวมของวิธีที่ 1 และที่ 2 อาจมีความเสี่ยง 2% ตั้งระดับหยุดขาดทุนที่ราคา 48 บาท เราสามารถย้อนกลับมาคำนวณจำนวนหุ้นที่เปิดได้ (เช่น จำนวนเงินทั้งหมดคือ 1,000,000 บาท): 1000000*2%/2=10000 หุ้น วิธีการหยุดขาดทุนนี้ก็เป็นการพัฒนาจากวิธีที่สองเพียงแต่กำหนดความเสี่ยงในการเปิดการสั่งซื้อไว้ในจำนวนที่แน่นอน ข้อดี: ข้อดีของวิธีที่ 2 + ขาดทุนที่แน่นอน แต่ข้อเสีย: เหมาะสำหรับการที่เชี่ยวชาญในการวิเคราะห์เทคนิค

บทสรุปเรื่องหยุดขาดทุน

ที่สำคัญ วิธีการหยุดขาดทุนต้องทำร่วมกับระบบการซื้อขายที่ชัดเจน การหยุดขาดทุนโดยสุ่มและมั่นใจว่าจะไม่มีการหยุดขาดทุนในชีวิตก็เช่นกันล้มเหลว เช่นเดียวกับการหยุดขาดทุนที่ขาดระบบการซื้อขายซึ่งเป็นการหยุดที่ไม่เกิดผลและไม่มีความหมาย ถ้าคุณมีระบบการซื้อขายที่มีความคาดหวังบวก การหยุดขาดทุนจะเป็นค่าใช้จ่ายที่เกิดจากการใช้ระบบนี้ หากระบบการซื้อขายมีความคาดหวังต่ำ การหยุดขาดทุนอาจเร่งความเร็วในการล้มละลาย

การเข้าใจสัญญาณหยุดขาดทุน

การหยุดขาดทุน เป็นวิธีป้องกันการเกิดสิ่งเล็กลงในส่วนใหญ่ หากไม่มีพื้นฐานที่ใหญ่ การหยุดขาดทุนจะไม่มีความหมาย ต่อไปนี้คือสี่เรื่องราวที่จะช่วยให้คุณเข้าใจ

สี่เรื่องราวที่ควรรู้

1. หลายคนคงอ่านหนังสือ “ใครขยับชีสของฉัน” ซึ่งเป็นเรื่องเกี่ยวกับ “การหยุดขาดทุน” ตัวเล็กสองตัวที่นั่งดูชีสที่ลดน้อยลงในขณะที่นั่งรอการตาย คล้ายกับคนที่ติดอยู่ในตลาด ที่เห็นทรัพย์สินตัวเองค่อยๆ สูญเสียไปและก็ยังบ่นว่าสิ่งชีวิตไม่ยุติธรรม: ฉันเป็นนักเรียน 211, 985 ฉันศึกษาระดับ MBA ฉันเป็นหมอ ทนายความ... เหตุผลเพื่อให้ได้ชีสมากกว่า

解读: นักเรียน A เป็นข้าราชการ เพราะชอบความมั่นคงในการทำงาน ดังนั้นจึงตั้งใจสอบเข้า ข้อหกชีวิตของเขาจึงต้องการชีวิตอย่างสงบ B เป็นข้าราชการคนเดียวกัน แต่มากรักเงิน แต่ต้องการสอบตราบเท่าสัมผัสตามใจรายได้ให้สนองความต้องการ ถ้าปี 2017 เปลี่ยนแปลงนโยบาย สามารถลดเงินเดือนข้าราชการลงครึ่งหนึ่ง เงื่อนไขอื่นๆ ยังเหมือนเดิม A และ B จะตัดสินใจอย่างไร?

นักเรียน A ที่ตั้งใจว่าใช้ชีวิตอย่างมั่นคง (เหตุการณ์ที่มีโอกาสสูง) อาจไม่มีการทำการเปลี่ยนงานหากเพียงสามารถหยุดความล้มเหลวในระดับเงินเดือน B ที่รักเงิน (เหตุการณ์ที่มีโอกาสสูง) แต่ถ้าเงินเดือนลดครึ่งหนึ่ง งานข้าราชการคงไม่สามารถทำเงินได้ตามที่ต้องการอาจจะมีการทำการเปลี่ยนงาน

2. หลายคนที่เห็นหนังเรื่องปล้นแบงค์ ปล้นเป็นเรื่องที่เกี่ยวกับการหยุดขาดทุน มือปล้นมักจะคำนวณเวลาที่ตำรวจจะมาถึงสถานที่ได้อย่างแม่นยำ และไม่ว่าจะได้เงินหรือไม่ได้เวลาเมื่อถึงต้องรีบหนี นี่คือระดับหยุดขาดทุนของพวกเขา เพราะพวกเขารู้ว่า เมื่อถูกจับ (หลังจากเวลานั้น) จะไม่มีโอกาสอีกในการปล้นธนาคาร

3. ตามประวัติย่อของโจบส์ เขามักไม่พอใจในส่วนหนึ่งของสินค้าจึงต้องล้มทีมทั้งโครงการที่ทำงานมานานนับเดือนถึงบางปี จึงเริ่มทำใหม่เสียเปล่าโจบส์คือเส้นหยุดขาดทุนสำหรับแอปเปิล ถ้าทีมเดิมทำต่อไปไม่สามารถทำอันที่เขาต้องการนั้นได้ เขาคิดว่าสุทธิมันมีประโยชน์อย่างไร ถ้าโจบส์ไม่รู้ว่าต้องการอะไร ก็ไม่จำเป็นต้องล้มเลิกซะแล้ว ผลิตภัณฑ์ที่เริ่มทำอาจจะมีการพลิกร่วมโลกได้

4. เดวิด ชิ้ว มือโปรโป๊กเกอร์ในสายงานของเขา เฟิร์สที่เล่นในการเล่นคาสิโนทุกวัน จะพกเงินส่วนน้อยไป หากเงินหมดวันนี้จะไม่เล่นอีก เขารู้ว่า โชคมีทั้งดีและเลว หากเข้าเดิมพันฝ่ายเดียวทำให้ไม่ดีคือเรื่องเศร้าที่ตนเอง

ด้วยความรู้ในด้านโป๊กเกอร์ของเดวิด (ชัยชนะก็มีโอกาสสูง) แต่เมื่อโชคไม่ดีในครั้งนั้นก็ต้องหยุด (เส้นหยุดขาดทุน) จะทำไมต้องเสียเงินไปมากกว่านี้?

การไม่มีจุดมุ่งหมายใหญ่เหนือชีวิต

หากไม่มีจุดมุ่งหมายชีวิตไปสู่ความสำเร็จ (เหตุการณ์มีโอกาสสูง) การหยุดขาดทุนจะไม่มีความหมาย (วิธีการป้องกันเพื่อส่งเสริมการเกิดสิ่งเล็ก) ลองคิดดูสิ: 1. ไม่รู้สึกว่าตัวเองต้องการชายแบบไหน ปรับเปลี่ยนแฟนไปเรื่อยๆ จนกระทั่งกลับมามองสิ่งที่ต้องการที่สุด 2. ไม่รู้ว่าเกิดรักงานด้านไหน เปลี่ยนงานไปเรื่อยๆ จนตอนนี้อายุ 30 ปีแล้วยังแค่ได้รับเงิน 3,000 บาท